A határidő lejárta előtt bármikor kimerülhet az a hatalmas, százmilliárd forintos keret, amelyet a kis- és középvállalkozások számára biztosítottak.

Finanszírozási útvonalak a kkv-k előtt! Idén elindul a hazai finanszírozási lehetőségeket bemutató országos INGYENES rendezvénysorozatunk - Demján Sándor Tőkeprogram, Széchenyi Kártya Program támogatott hitel, kedvezményes források, kombinált konstrukciók. Jöjjön el a következő vidéki állomásra, hallgassa meg a szakértőket és kérjen személyre szabott tanácsadást!

Ma már majdnem minden második kkv-hitel a Széchenyi Kártyán keresztül jut el a vállalkozásokhoz. Ez annak is köszönhető, hogy a KAVOSZ immár 23 éve támogatja a kkv-kat kedvező hitelekkel, a kormány és a költségvetés segítségével. Bár ez arányaiban jelentős, a vállalati hitelezés teljes volumene még mindig elmarad a szükségestől. Jelenleg a hazai kkv-k több betétet tartanak a bankokban, mint amennyi hitelt felvesznek, vagyis óvatos, kiváró állásponton vannak.

Balog Ádám, a Magyar Kereskedelmi és Iparkamara alelnöke, valamint a KAVOSZ Zrt. igazgatóságának elnöke a rendezvény során hangsúlyozta, hogy a vállalkozások számára kiemelten fontos, hogy ne csupán a kedvező gazdasági környezet megérkezésére várjanak a pénzügyi tervezés megkezdésével. Szükséges, hogy már most nekiálljanak a szükséges lépések megtételének partnereikkel, a helyi kamarával vagy a VOSZ-szal együttműködve. Ezzel biztosíthatják, hogy egy-két év múlva jól átgondolt és megfelelő minőségű finanszírozási lehetőségek álljanak rendelkezésükre.

Mint elmonda, a KAVOSZ elsősorban a néhány százmillió forintos hitelösszeg-kategóriában tudja támogatni a kkv-kat, legyen szó mikrohitelről, lízingről vagy beruházási hitelről. A szakember úgy látja, hogy a tervezett és befogadott igények többsége likviditási célú, bár a ténylegesen felvett hitelekben már valamivel magasabb a fejlesztési arány. Ez arra utal, hogy a vállalkozások gyakran ad hoc módon, nem előre tervezetten fordulnak a bankokhoz, és sok likviditási hitel valójában más célokat szolgál.

Változik a Széchenyi Mikrohitel feltételrendszere: emelkedik a maximálisan felvehető hitelösszeg, és több korlátozás is enyhül. Egy teljes lezárt üzleti évvel rendelkező vállalkozás esetében

a hitelkeret 100 millióról 140 millió forintra nő, az ügyfél-limit 150-ről 200 millióra, míg a cégcsoport-szintű limit 200-ról 300 millió forintra emelkedik.

Újdonságként jelentkezik, hogy bizonyos előírások teljesítése esetén lehetőség nyílik idegen ingatlanok fejlesztésére vagy felújítására is finanszírozást igénybe venni. Ezen felül a hitelből beszerzett eszközök – beleértve az ingatlanokat is – bérbe adhatók kapcsolódó vagy partner cégek számára. Emellett egy másik fontos változás, hogy mostantól lehetőség van arra, hogy az utolsó törlesztőrészlet 20%-os emelt összeggel kerüljön meghatározásra.

A kis- és középvállalkozások (kkv) világa továbbra is számos kihívással néz szembe, különösen a növekedés, a likviditás, a termelékenység és a hatékonyság terén, amelyeknek gyökerei a finanszírozás problémáiban rejlenek. A KAVOSZ által kínált hitelmegoldások segítséget nyújtanak e nehézségek enyhítésében, azonban a tőke kérdése az a terület, ahol még több támogatásra van szükség. Erre a kihívásra válaszul lépett színre a Demján Sándor Tőkeprogram. A tőke mint finanszírozási forma körülbelül egy évtizede jelent meg Magyarországon a Hiventures közreműködésével, de sokáig nem volt elérhető a kkv-k számára. Jelenleg elengedhetetlen a szemléletváltás:

A hitel és a tőke összehangolt kezelésével a vállalkozások számára rugalmasabb és egyszerűbb finanszírozási lehetőségek biztosíthatók. E két forrást együttműködtetve a cégek könnyebben hozzáférhetnek a szükséges tőkéhez, amely elősegíti a növekedést és a fejlődést.

Bánfi Zoltán, az MKIK Tőkealap-kezelő Zrt. vezérigazgatója és igazgatósági tagja hangsúlyozta, hogy a Demján Sándor Tőkeprogramban található egy olyan feltétel, amely a hitelhez képest hátrányosabb. Ugyanakkor az NGM támogatása és az 5%-os fix hozamelvárás révén a program összességében mégis versenyképes alternatívát kínál. A legnagyobb előnyök akkor realizálhatók, ha a tőkeprogramot kedvezményes kamatozású hitelekkel kombinálják, mint amilyeneket például a KAVOSZ is ajánl. Ezzel a megközelítéssel biztosítható a szükséges forrás a beruházások lebonyolításához és a növekedési célok eléréséhez.

A Demján Sándor Tőkeprogram jelentős, százmilliárd forintos keretösszeggel indult el, amely új lehetőségeket kínál a vállalkozások számára. A programhoz való csatlakozás feltétele, hogy a résztvevő cég az elmúlt két lezárt üzleti évben legalább 300 millió forintos árbevételt érjen el, és minimum két alkalmazottat foglalkoztasson. Különösen a Zrt.-k és Kft.-k számára lett kidolgozva ez a kezdeményezés. A befektetési időszak 2026 első félévének végéig tart, de a keret várhatóan sokkal előbb kimerül. "Mindenkit arra buzdítok, hogy ne halogassa a jelentkezést, mert úgy tűnik, hogy a 100 milliárd forint hamarabb el fog fogyni, mint gondolnánk" - emelte ki Bánfi Zoltán.

A konstrukció 1+99%-os megoldásra épül: mindössze 1% tulajdonrészt kérnek a cégben, a fennmaradó forrást hitel formájában biztosítják. A programból technológiai, digitalizációs és zöldenergetikai fejlesztések, valamint gyártási és kapacitásbővítő beruházások finanszírozhatók. A vállalkozói igények nyomán a kör bővült: ma már akvizíciók, forgóeszköz-finanszírozás és a generáció- vagy tulajdonosváltást segítő vezetői kivásárlások is támogathatók.

Barka Tamás, a VOSZ vállalkozásfejlesztési tanácsadója szerint az elmúlt két évben romlott a kkv-k üzleti hangulata, sokan negatívan ítélik meg helyzetüket és jövőképüket. Éppen ezért a VOSZ három pilléren keresztül nyújt támogatást a vállalkozásoknak. Az első a vállalkozásfejlesztési szolgáltatások köre, amelyek online és személyesen is elérhetők. A második az érdekképviselet és érdekvédelem, a harmadik pedig a társadalmi felelősségvállalás és kulturális misszió, amelynek legismertebb példái a Prima díjak és gálák.

Az online világban a VOSZPort kiemelkedő támogatást kínál, különösen a kezdő és mikrovállalkozások számára, akik könnyen hozzáférhető segítséget keresnek. Továbbá, személyes tanácsadási lehetőségek is rendelkezésre állnak: a vállalkozásfejlesztési irodahálózat 18 vármegyeszékhelyen üzemel, a Széchenyi Programirodák mellett. Barka Tamás hangsúlyozta: "Az előttünk álló együttműködés a Települési Önkormányzatok Országos Szövetségével célja, hogy a legkisebb településeken is elérjük a vállalkozásokat, erősítve ezzel a helyi gazdaságokat."

A VOSZ eddig több mint 65 ezer vállalkozást ért el, közülük 25 ezren jelenleg is aktívak.

Az együttműködés eredményeként több mint 500 ezer hitelszerződés jött létre, összesen több mint 9 ezer milliárd forint értékben.

A hazai kis- és középvállalkozások esetében a kockázatkerülés talán még erősebb, mint amit indokolna a helyzet, és a jelenlegi gazdasági környezet ezt tovább súlyosbítja, hiszen a tervezés gyakorlatilag lehetetlenné vált. A "Hogyan válasszak finanszírozási megoldást a cégem fejlesztéséhez?" című panelbeszélgetés során a résztvevők azt vizsgálták, hogy ilyen bizonytalan időkben érdemes-e forrást bevonni, és ha igen, milyen indokok állhatnak a döntés mögött, valamint milyen lépésekkel érdemes nekivágni a folyamatnak.

A Nemesfém Kft. eddig főként banki finanszírozásra támaszkodott, mivel nem volt tudatában annak, hogy Magyarországon más finanszírozási lehetőségek is elérhetők. Bár néhány beruházási és forgóeszközhitelt igénybe vettek, a Demján Sándor Program és a tőkeemelés bevezetése teljesen új horizontokat nyitott meg számukra.

"Durván egymilliárd forintos árbevételt kellett elérnünk ahhoz, hogy egyáltalán felkeltsük a bankok érdeklődését, és kíváncsiak legyenek arra, hogy kik vagyunk, mit és hogyan csinálunk" - mondta el Stejer Szabolcs, a Nemesfém Kft. vezérigazgatója.

A DS Program bevezetésekor már az első szakaszban felkeresték őket a PMKIK képviselői, akik helyszíni felmérést végeztek.

A tapasztalatok alapján egy sokkal befogadóbb és megértőbb hozzáállásra leltek, mint amit a banki szektorban megszoktak. Figyelemre méltó volt a gyorsaság is: a vállalkozás szinte alig tudta lépést tartani az adatközlésekkel, ahogy érkeztek a kérdések, amelyek folyamatosan előmozdították az ügyet és serkentették a folyamat dinamikus előrehaladását.

A Demján Sándor Program keretein belül elérhető tőke nem csupán hitel formájában áll rendelkezésre, hanem önerőként is funkcionál, ami jelentős előnyöket kínál. "Amennyiben egy vállalkozás nem rendelkezik elegendő önerővel a kívánt beruházás elindításához, érdemes hozzánk fordulnia. Szaktudásunkkal és tapasztalatunkkal olyan kedvező hitellehetőségeket tudunk biztosítani a legfontosabb bankoknál, amelyekhez nem szükséges saját forrást felmutatnia. Ez igazi lehetőséget nyújt a tervezett fejlesztések és beruházások megvalósítására" - hangsúlyozta Bánfi Zoltán, az MKIK Tőkealap-kezelő Zrt. vezérigazgatója és igazgatósági tagja.

A programban a maximumösszeg duplázódása a cél, amely a következő hónapban várhatóan meg is valósul.

Ez a gazdaság élénkülését hozhatja magával. A vállalkozóknak élniük kell a rendelkezésre álló eszközökkel. Most kifejezetten jó időszak van arra, hogy minden kkv megvalósítsa azokat a fejlesztéseket, amelyek előrébb vihetik a cégüket. Ehhez nem feltétlenül kell "kvantumugrás". Sokszor elég az organikus növekedés: ha a korábban tervezett, de halasztott beruházásokat most meg tudják valósítani, és ezek ténylegesen hozzájárulnak az üzleti eredményhez, akkor máris komoly előrelépést értek el.

Bogos Csaba, a Pécs-baranyai Kereskedelmi és Iparkamara alelnöke úgy véli, hogy a tőke fogalma a régióban még mindig nagy keresletnek örvend, ám sok esetben nem teljesen világos, mit is takar valójában. A tőke működése alapvetően különbözik a hitelétől: míg a hitelnél a visszafizetési kötelezettség világosan meghatározott, a tőkebefektetés más megközelítést igényel – ugyanakkor mindkét esetben elvárás, hogy a befektetés megtérüljön.

A vállalkozói szemléletmódból kiindulva számomra alapvető fontosságú, hogy a befektetett tőke visszatérítése szilárd alapokon nyugodjon. Ez pedig csak úgy lehetséges, ha a cég mögött egy stabil piac áll. Érdemes tehát kihasználni a felmerülő lehetőségeket, de kizárólag akkor, ha világosan látható a jövőbeli potenciál: a vállalkozásnak rövid, közép- és hosszú távon is fenntarthatóan kell működnie – emelte ki.

Nem csak a meglévő szerződések számítanak, hanem a vállalkozói lelkület is.

Hozzátette: ha elindulunk a vállalkozás útján, tudnunk kell kezelni az akadályokat, és tisztában kell lennünk azzal, hol tartunk most, valamint hová szeretnénk eljutni. Így építhető fel egy cég a kkv-szintű rendszerek megerősítésétől akár egy nagyobb vállalat létrehozásáig.

A finanszírozás világát különböző utazási módokhoz hasonlíthatjuk: választhatunk kocsit, vonatot, sőt akár szekeret is. "Tanácsadóként az a legnagyobb kihívás számunkra, hogy ügyfeleinket rávezessük arra, hogyan lehetne a repülőgépre ülni, vagy a gyorsvonat sebességét választani – hiszen ez már egy teljesen új élményt és gondolkodásmódot követel" – hangsúlyozta Boros Áron, a Stradamus Zrt. vezérigazgatója és partnere.

Magyarországon, ha a vissza nem térítendő támogatásokat is figyelembe vesszük, a Demján Tőkeprogram kiemelkedik a finanszírozási lehetőségek között. Igaz, hogy költségei valamivel magasabbak a Széchenyi-hitelhez képest, de az alapkezelő megközelítése eltér a hagyományos banki szemlélettől. Itt a fókusz nem csupán a pénzügyi mutatókra helyeződik, hanem a fenntartható növekedés és a hosszú távú partnerségek kialakítására is.

az eljárás sokkal gyorsabb, nincs szükség fedezetre, és a tőkét csak a futamidő végén kell visszafizetni.

Emellett a program segíti a cégeket, különösen a középvállalatokat, abban, hogy megtanulják, miként vonhatnak be újabb tőkét a működésükhöz.

A Demján Sándor Tőkeprogram kiemelkedő lehetőséget kínál a 300 millió forint körüli árbevételű kisvállalkozások számára. Ez a program nem csupán a működésük rendszerezését célozza, hanem azt is lehetővé teszi, hogy a cégek ne kényszerüljenek azonnali eredmények produkálására a forráshoz jutás érdekében. Helyette a vállalkozások támogatást kapnak, amely magában foglalja a tanácsadói segítséget, az alapkezelői iránymutatást, valamint a KAVOSZ, VOSZ és kamarai irodák széleskörű hálózatának szakértelmét. Balog Ádám, a Magyar Kereskedelmi és Iparkamara alelnöke, valamint a KAVOSZ Zrt. igazgatóságának elnöke hangsúlyozza, hogy az egyik legnagyobb előny, amit a program nyújt, az a cégek pénzügyi adatainak helyes és érthető bemutatásának elsajátítása. Ebben a folyamatban az ügyvédek szerepe is rendkívül fontos, hiszen jogi tanácsokkal segítik a vállalkozásokat a megfelelő dokumentáció és a jogi megfelelőség biztosításában.

Helyi szinten elengedhetetlen, hogy rendelkezésre álljon a szükséges jogi ismeret, például a befektetési szindikátusi szerződés jelentésének megértése.

Balogh Ádám szerint Baranyában különösen szembetűnő, hogy a rendszerváltás utáni nehézségek után olyan eltökélt vállalkozások bontogatták szárnyaikat, amelyek ma már jelentős eredményeket érnek el. Ez a térség ezért egyedi gondolkodásmódot alakított ki. Érdemes lenne közösen átgondolni, miként lehetne ezt a különleges perspektívát kiaknázni az egyetem és a különböző méretű vállalkozások szorosabb együttműködésével.